基金资产配置中有哪些种类？

1. 基金资产配置中有哪些种类？

从范围上看，可分为全球资产配置，股票、债券资产配置和行业风格资产配置等；从时间跨度和风格类别上看，可分为战略性资产配置、战术性资产配置和资产混合配置等；从配置策略上可分为买人并持有策略、恒定混合策略、投资组合保险策略和动态资产配置策略等。一般而言，全球资产配置的期限在1年以上；股票、债券资产配置的期限为半年；行业资产配置的时间最短，一般根据季度周期或行业波动特征进行调整。资产配置需要考虑的因素(一)影响投资者风险承受能力和收益需求的各项因素，包括投资者的年龄或投资周期，资产负债状况、财务变动状况与趋势、财富净值、风险偏好等因素。(二)影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素，包括国际经济形势、国内经济状况与发展动向、通货膨胀、利率变化、经济周期波动、监管等。(三)资产的流动性特征与投资者的流动性要求相匹配的问题。(四)投资期限。投资者在有不同到期日的资产(如债券等)之间进行选择时，需要考虑投资期限的安排问题。(五)税收考虑。税收结果对投资决策意义重大，因为任何一个投资策略的业绩都是由其税后收益的多少来进行评价的。资产配置推荐金斧子，金斧子是研究与科技驱动的资产配置服务平台，致力从家庭目标与规划出发，为客户提供一站式的家庭财务分析、投资策略、以及跨周期、全品类、多元化的基金配置方案，服务涵盖移动端、PC端、微信端便捷的产品搜索、基金申赎、净值查询、财富记账、配置规划、投资咨询等，最终帮助家庭实现财富的保值、增值和传承。迄今为止，金斧子平台中产以及高净值注册用户已突破80万，累计为客户配置的公募基金、阳光私募、私募股权等基金规模已超350亿，超过10万个家庭得到了专业、独立、实时、高效的一站式资产配置建议与基金交易服务。

2. 基金简单：从资产配置角度比较不同的资产配置策略

资产配置是指根据投资需求将投资资金在不同资产类别之间进行分配，通常是将资产在低风险、低收益证券与高风险、高收益证券之间进行分配。　　
与战略性资产配置过程相比，战术性资产配置策略在动态调整资产配置状态时，需要根据实际情况的改变重新预测不同资产类别的预期收益情况，但未再次估计投资者偏好与风险承受能力是否发生了变化。
　　在风险承受能力方面，战术性资产配置假设投资者的风险承受能力不随市场和自身资产负债状况的变化而改变。这一类投资者将在风险收益报酬较高时比战略性投资者更多地投资于风险资产，因而从长期来看，他将取得更丰厚的投资回报。战术性资产配置的风险收益特征与资产管理人对资产类别收益变化的把握能力密切相关。如果资产管理人能够准确地预测资产收益变化的趋势，并采取及时有效的行动，则使用战略性资产配置将带来更高的收益；但如果资产管理人不能准确预测资产收益变化的趋势，或者能够准确预测但不能采取及时有效的行动，则投资收益将劣于准确地预测并把握市场变化时的情况，甚至很可能会劣于购买并持有最初的时常投资组合时的情况。

3. 基金资产配置的各种类型及特点

根据投资对象的不同，可以将基金分为股票型基金、债券型基金、混合型基金和货币型基金。根据证监会对基金的分类标准，股票型基金是指基金资产80%以上投资于股票的基金。债券型基金是指80%以上基金资产投资于债券的基金。混合型基金是指以股票、债券等为投资对象的基金，混合基金根据股、债资产投资比例及其投资策略又可分为偏股型基金、偏债型基金、平衡型基金等。货币型基金主要投资于国债、央行票据、银行定期存单、同业存款等低风险的短期有价证券（一般期限在一年以内，平均期限120天）。

4. 基金资产配置的类型及特点,适合选择哪种

基金分为货币市场基金，债券型基金混合型基金股票型基金四








种货币市场基金是指主要投资于货币银行大额存单这类资产债券型基金是指主要投资于一年以上的债券且债券比例不低于股票型基金要求股票比例不低于80%混合型基金股票与债券比例不固定一般来说如果想要选择中低风险的基金则需要购买债券型基金或者是货币市场基金而如果想要追求高收益则需要购买股票型基金或者混合型基金当然这两种基金属于中高风险的

5. 基金风险大吗？资产配置比例才是核心

      我们都知道，基金有不同的类型，股票型基金、混合型基金、指数型基金、债券型基金、货币型金等，这当中，股票型基金的风险是最高的，长期收益也是最高的，也是最受市场关注的。然而，在我们国内的市场上，并没有完完全全纯血统的股票型基金，多多少少都会分配一定的比例去投资其他领域，在分类上，80%以上的资产投资于股票的就是股票型基金，但是80%资产投资股票的基金和95%投资股票的基金风险系数肯定不一样。
      我们必须要了解基金的特性，才能做好基金，基金的特性有一个决定性的因素就是资产配置比例。并且资产配置比例很大程度上决定了这支基金的风险性。      我们可以从哪里看资产配置比例呢？可以从基金公开的基金招募说明书里面查看，真正会关注的人应该没几个，我们以广发基金公司的基金为例，做一个解释说明(我只是从广发众多基金当中随便选了几只作为例子，并不构成投资建议)      广发利鑫灵活配置混合：本基金为混合型基金，基金的投资组合比例为：股票资产占资金资产的比例为0-95%，应当保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。，当前资产配置情况：股票债券现金其他广发资源优选股票：本基金为股票型基金，基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的比例为80%-95%，其中投资于资源行业上市公司发行的股票占非现金基金资产的比例不低于80%，在一年以内的政府债券不低于基金自查净值的5%。当前资产配置情况：股票现金其他广发高端制造股票：本基金为股票型基金，基金的投资组合比例为：股票资产占基金资产的的比例为80%-95%，其中投资于高端制造行业上市公司发行的股票占非现金基金资产的比例不低于80%，应当保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产净值的5%。当前资产配置情况：股票现金其他广发稳健增长混合：本基金为混合型基金，投资的原则在股票、债券、现金之间进行资产配置，为降低投资风险，股票投资上限为65%，下限为30%。当前资产配置情况：股票债券现金其他现金和政府债券是为了确保正常基金持有人赎回而保留的，一般都不能低于5%，否则基金就得抛售股票换取现金，这样就大大影响了基金的投资收益。      同为混合型基金，广发利鑫灵活配置混合的股票投资上限是95%，也就是最多可以保留95%的比例投资股票，广发稳健增长混合最多只能保持65%，牛市的时候，基金经理会选择配置更多的股票份额来获取更高的收益，广发利鑫灵活配置混合更容易获得牛市上涨的好处。当然在熊市下跌的时候，如果没有及时判断行情调整比例，风险肯定会更高。      我们再来看看两只股票基金，他们投资的方向是不一样的，如果资源行业有利好的消息，广发资源优选股票会涨的更好，如果高端制造行业有更多利好的消息，广发高端制造股票自然涨的更好，利差消息带来的风险也是一样的。如果是抛开行业因素，我们看这两只基金现在的资产配置比例，广发资源优选股票当前资产配置情况中股票占比广发高端制造股票当前资产配置情况中股票占比很明显，前者的风险会更高。      不同配置的基金收益和风险是不一样的，我们不能单纯以收益或者基金类别去进行比较，资产配置情况才是决定一支基金风险大小的核心。

6. 资产配置基金组合怎么选？挑选资产配置基金组合的几个要点

      市场上基金组合的产品越来越多，其中大部分都是属于资产配置型基金组合，很多人可能还不太清楚什么是资产配置型基金组合，简单说，就是基金主理人构建一个基金的时候，基本不会只配置权益类的基金，多多少少都是加入债券、货币、黄金等资产，这样的基金组合就是资产配置型基金组合。
      市场上比较常见的大类资产资金包括：偏股基金、偏债基金、绝对收益基金、境外权益资产基金、货币基金、商品期货基金等等，而资产配置型基金组合并不说简单的把这些基金组合起来，一样配置一点就是一个好的资产配置型基金组合了。      基金主理人会根据基金组合的投资目标、风险收益特征、自己对市场的敏锐嗅觉等等在不同类的资产之间做一个均衡配置，构建一个完整的合适的基金组合。对于投资者的我们来说，应该如何从市场上这么多资产配置基金组合中挑选合适的组合呢？第一，成立时间      基金组合成立的时间太短，往往不能体现出基金主理人真正的实力，如果基金组合成立的时候正好遇到牛市大涨的情况，那么基金组合的收益会受益于市场的上涨，而不能真实代表基金组合真实的收益情况。第二，波动率      投资首先要考虑的就是风险，风险永远是放在第一位的。从数据上看，我们都知道，股票基金的收益率是最高的，但是为什么那么多买股票基金的人都是亏钱出来的呢？因为股票基金波动大，风险系数高，大部分人无法承受波动的风险，在基金亏损的时候害怕亏更多拿不住就止损出来了。这就是选择的投资品种跟自己的风险承受能力不匹配导致的结果。所以，选择适合自己的风险承受能力的品种才能做到理智投资。      从风险和收益的角度，各类资产风险系数由大到小依次是股票、商品、债券、现金、纯债指数基金。投资之前明确自己的风险承受能力和可以接受的波动率和最大回撤。也就知道了自己需要的大致的资产配置比例从而选择想对应的基金组合。第三，风险收益比      制定的合理的收益预期，如果自己的收益预期过高，而基金组合达不到，也容易在投资的过程中丧失信心，从而放弃基金组合的投资。收益预期比较高的情况下就只能考虑适当提高自己的风险承受能力去换取更高的收益率了。在资产结构差不多情况下，如果是基金组合成立的时间不同，对比夏普比率，如果成立的时间差不多，就对比年化收益率，选择更优的那一个组合。第四，主理人的能力      管理基金组合的主理人的能力也是非常重要的，因为能力的不同，不同的人管理组合的效果肯定也不一样。对比主理人对资产比例的调节能力，对市场风格的判断能力，选基能力，择时能力等等，我们可以通过主理人的历史调仓，历史业绩还有言论等去获取信息。

7. 基金资产配置是什么意思

基金资产配置是指将基金的资产在现金、各类有价证券之间进行分配的过程。简单说就是基金将资金在股票、债券、银行存款等投资工具之间进行比例分配。资产配置是基金投资管理中至关重要的环节，其基本思路是对不同投资组合的预期回报率、标准差和组合之间的协方差进行预测，然后得出这些组合种类可能构成的新组合的预期回报率和标准差，最后在由这些新组合产生出有效群后，利用基金投资者的无差异曲线来确定应该选择什么样的资产配置组合。资产配置的分类1、按范围分为全球资产配置、股票债券资产配置和行业风格资产配置；2、按时间跨度和风格类别分为战略性资产配置、战术性资产配置和资产混合配置；3、按资产管理人的特征、投资者的性质，可分为买入并持有策略、恒定混合策略、投资组合保险策略和战术性资产配置策略。基金资产配置选择金斧子，金斧子是研究与科技驱动的资产配置服务平台，致力从家庭目标与规划出发，为客户提供一站式的家庭财务分析、投资策略、以及跨周期、全品类、多元化的基金配置方案，服务涵盖移动端、PC端、微信端便捷的产品搜索、基金申赎、净值查询、财富记账、配置规划、投资咨询等，最终帮助家庭实现财富的保值、增值和传承。迄今为止，金斧子平台中产以及高净值注册用户已突破80万，累计为客户配置的公募基金、阳光私募、私募股权等基金规模已超350亿，超过10万个家庭得到了专业、独立、实时、高效的一站式资产配置建议与基金交易服务。

8. 论述基金资产配置的各种类型及特点

资产配置，就是指根据投资需求将投资资金在不同资产类别之间进行分配，通常是将资产在低风险、低收益证券与高风险、高收益证券之间进行分配。在现代的投资管理体制之下，投资一般分为规划、实施和优化管理三个阶段。投资规划即资产配置，它是资产组合管理决策制定步骤中最重要的环节。而不同的资产配置具有自身特有的理论基础、行为特征和支付模式，并适用于不同的市场环境和客户投资需求。

>>>建议
从资金安全角度来讲，合理的负债、适当的紧急备用金以及合理的保险配置能保证家庭资金安全。下面分别从投资、教育、养老、保险方面给出规划建议：
（1）投资规划
从投资结构来看，家庭资产稳定增长的同时，理财收入逐渐增加并占家庭收入比例提高，表示家庭财务自由度逐步提高。赵先生家目前资金稳步增长，但增长点主要靠储蓄，投资渠道比较单一，主要是定存和基金。下一步的目标应该是提高资金投资效率，增加投资收益。对于非专业投资者来说，时间精力不够，投资信息较少，不建议投资风险过高，周期较短的理财产品，建议选择长期稳定增长的理财产品，定期定额持续投资，牺牲资金的灵活性，用时间换取收益。其次，为理财目标设定明确时间、金额和先后次序能帮助家庭尽快达成目标，同时要根据家庭实际情况全面考虑理财目标。
考虑到可能面临的财务问题，剩余资金可以投资于期限短、本金安全、利率稍高的理财产品，如银行短期结构性理财产品和票据类产品，此类产品主要投向银行票据、短期融资券等货币市场，期限一般为7天到3个月不等，收益一般高于定期存款。另外，也可以投资于货币基金等。
（2）教育规划
教育费用无法推迟，也无法更改，准备教育费用建议尽早规划，预算充足。教育金是最近的理财目标，需要首要考虑。6年后到国外留学的费用大概需要100万元，如果依照目前的投资资产减半，只要投资于市场上年化收益率达到3.7％的产品就可以保证此笔费用。目前市场上的银行信托类投资理财产品和债券基金都可以作为家庭稳健投资的首选。
赵先生的家庭流动资产投资主要投资于股票和黄金，虽然投资结构较分散，然而一旦市场走弱，资产势必缩水或套牢。建议将风险投资减半，采用稳健投资，以便于为今后的教育金和养老金做准备。
（3）养老规划
对于赵先生夫妇二人的养老规划，也建议采用定期定额投资的方式。赵先生夫妻均为38岁左右，距离预计退休还有10年，选择定期定额的投资方式进行养老储备比较合适。若月投入10000元，投资回报率为6%-8%，10年后将获得约50万-60万元收益，夫妻俩各建立月投入10000元的养老计划，退休时加上社会养老金，基本满足退休需求。
（4）保险规划
赵先生自己做生意，为自己购买了最基本的基本社保，妻子外贸公司上班，也有基本的保障，但是这些保障还不充足，不能帮助家庭应对各种突发事件。
保险类型分为储蓄型保险、保障型保险和投资型保险。储蓄型保险帮助定期储备资金应对不确定时期发生的资金需求。保障型保险主要考虑家庭经济支柱发生风险后对家庭生活质量，各种理财目标的影响，消费型为主。保障型保险主要考虑家庭经济支柱发生风险后对家庭生活质量，各种理财目标的影响，消费型为主。投资型保险结合投资和保障，帮助家庭达成长期理财目标的同时提供必要的保障，账户型为主，如投资连接保险，万能保险等。
投资型保险结合投资和保障，帮助家庭达成长期理财目标的同时提供必要的保障，账户型为主，如投资连接保险，万能保险等。
像赵先生家庭，建议夫妻双方补充重大疾病保险以及意外险，以应对突发的疾病以及意外。保险类型则以保障型为主，能和社保形成补充，这样花费低，保障额度大。

文章摘抄自Beta理财师《成长手册》——综合篇中的一篇对于不同类型客户的案例分析及建议。
文章讲的是：资产配置方案应如何制定才是合理的；又需要坚持哪些原则；如何为不同类型客户指定不同资产配置方案。
希望对您有帮助。